Stock Options For Idiots

Opções para Dummies Bem-vindo às Opções para Dummies Você já teve curiosidade sobre opções Ouvi falar de quanto dinheiro ganhou jogando com opções Você quer entrar na ação e se tornar um operador de opções você mesmo, mas não sabe como começar. Estou seguro Existem muitas opções de sites de webs de tutorias que explicam as opções para você, mas você não pode entender porque não dá exemplos suficientes nem explica em inglês claro. Aqui, você aprenderá o básico de opções, mini opções, como fazer opções de negociação de dinheiro e diferentes estratégias de opções, tudo em inglês simples, qualquer um pode entender. Este site pretende ser o último Tutorial de Opções para iniciantes. Não opções de negociação 101, mas Opções de negociação 001. A próxima parada está lendo o artigo sobre opções básicas para saber mais sobre o que é uma opção, como trocar opções e características de opções. Você também pode ver nosso blog para aproveitar nossas últimas recomendações de negociações de opções. Nossa mais nova adição é Mini Options. Saiba mais sobre Mini Options clicando aqui. Você também pode consultar esses sites abaixo enquanto você está lendo algum material deste site. Outros sites úteis Aqui estão alguns sites que você pode visitar para buscar termos específicos e fazer pesquisas em estoque. Todo o conteúdo deste site destina-se apenas a fins educacionais. Não deve ser interpretado como conselho de investimento. E certamente não estou fazendo qualquer reclamação sobre a rentabilidade das opções de negociação. As opções são inerentemente arriscadas e você deve considerar cuidadosamente os riscos antes de investir algum dinheiro. Os exemplos fornecidos não utilizam necessariamente números do mundo real, pois são usados ​​para fins ilustrativos. Qualquer pessoa que lê o material neste site deve consultar seu próprio conselheiro de investimento profissional antes de investir em opções ou qualquer outra segurança. Mesmo assim, nenhuma explicação é suficiente para uma criança. Deixe-me pensar em pirulitos. Suponha que uma criança tenha um saco de pirulitos. Ele escreve uma opção de compra pelo valor da bolsa 1 para o próximo mês e vende-a para o amigo. Agora, a loja ainda vende o saco pelo mesmo valor, ou com desconto, para que o amigo não compre o saco. No entanto, se a loja aumentar o preço sobre este 1, seu amigo pode comprar o saco com lucro. Ndash GUI Junkie 9 de setembro 10 às 14:05 Ao contrário, o amigo da criança escreve uma opção de venda pelo valor da bolsa -1 em um mês. Se a loja reduzir o preço do saco abaixo de 1, a criança pode vender a bolsa sem perda. Ndash GUI Junkie 9 de setembro 10 às 14:11 Opções de venda são contratos para vender. Você me paga uma taxa pelo direito de colocar o estoque (ou outra segurança subjacente) em minhas mãos, se você quiser. Isso acontece em uma data específica (a data de greve) e um preço específico (o preço de exercício). Você pode decidir não exercer esse direito, mas devo seguir e deixar você me vender se quiser. As opções de compra podem ser utilizadas pelo comprador para cobrir perdas. Por exemplo: Você compra uma opção PUT para GE Oct19 13.00 de mim. Em 19 de outubro, você pode me fazer deixar você vender seu estoque de GE para mim por 13,00 por ação. Se o preço da GE caiu para 12,00, essa seria uma boa idéia. Se for agora a 15,00 uma ação, você provavelmente manterá a GE ou vendê-la ao preço atual do mercado. As opções de compra são contratos para comprar. A mesma idéia apenas na outra direção: você me paga uma taxa pelo direito de chamar o estoque de mim. As chamadas também têm uma data de greve e preço de exercício. Como uma colocação, você pode optar por não exercê-la. Você pode optar por comprar o estoque de mim (na data de greve para o preço de exercício), mas eu tenho que deixar você comprar comigo se quiser. Por exemplo: você compra uma opção CALL para a opção GE Oct19 16.00 de mim. Em 19 de outubro, você pode comprar meu estoque GE de mim por 16,00 por ação. Se o preço atual for 17,50, você deve me deixar deixar você comprar de 16:00. Se for menos de 16,00, você poderia por ele ao preço atual do mercado por menos. Comumente, as opções são para um bloco de 100 ações do título subjacente. Nota: esta é uma descrição geral. As opções podem ser muito complicadas. A taxa que você paga pela opção e as taxas de transação associadas às ações afetam se o exercício é financeiramente benéfico. As opções podem ser MUITO RÁPIDAS. Você pode perder todo o seu dinheiro, pois não existe um valor inato na opção, apenas como ele se relaciona com a segurança subjacente. Antes de sua corretora permitir que você troque, há divulgações que você deve ler e afirmar que você entende o risco. Respondeu 5 de setembro 10 às 14:25 Im normalmente um fã de tentar colocar todas as informações relevantes em uma resposta quando possível, mas isso é difícil de fazer em uma página. É o melhor caminho, de longe para aprender o básico: você pode configurar um caminho de aprendizagem que lembrará quais as lições que você fez, etc. E eles realmente não estão realmente tentando vender qualquer coisa cujo propósito é promover a compreensão e o uso de Opções. Pacerier bem, é financiado por todos eles, de modo que uma saída provavelmente não importaria muito. Se todos fizeram, com certeza - não seja financiado, mas A), esse é o caso de qualquer entidade não lucrativa sem fins lucrativos, e B) não existe muito risco para você de qualquer maneira, já que não é como eles quase não têm sua transcrição. Você tem pouco investimento em sua longevidade depois de usar os materiais - mesmo que eles fechassem a loja, você ainda se beneficiou com o que você aprendeu. Ndash Jaydles 9830 Dec 2 13 às 16:15 Coloque DOWN (compre estes quando espera que o preço descenda) Como funciona Você bloqueia o preço que pode vender. Se o preço cair abaixo do preço bloqueado, você compra no novo preço baixo e vende no maior valor fechado ganha dinheiro. (Compre isso quando você espera que o preço suba) Como funciona Você bloqueia o preço que você pode comprar. Se o preço subir acima do preço bloqueado, você compra no preço fechado e vende no novo preço mais alto, ganha dinheiro. Em ambos os casos, você paga uma pequena taxa para bloquear o preço. Você não precisa fazer nada se o preço não mudar para torná-lo lucrativo para você. É opcional, razão pela qual é chamada de opção. Uma chamada dá-lhe o direito, mas não a obrigação, de comprar uma ação a um preço específico. O preço, chamado de preço de exercício, é corrigido quando você compra a opção. Vamos percorrer um exemplo - a AAPL negocia 259. Você acha que está acontecendo no próximo ano, e você decide comprar a chamada de 280 Jan11 para 12. Aqui estão os detalhes desse comércio. Seu custo é de 1200, pois as opções são negociadas em 100 ações cada. Você começa a ter o potencial de ganhar dinheiro apenas quando a Apple sobe acima de 280 e a opção negocia dinheiro. Isso levaria uma mudança para 292 para você equilibrar, mas depois disso, você está fazendo 100 para cada dólar, ele vai mais alto. Em 300, o seu 1200 valeria 2000, por exemplo. Um movimento de 16 no estoque e um aumento de 67 em seu dinheiro. Por outro lado, se o estoque não aumentar o suficiente até janeiro de 2011, você perde tudo. Alguns pontos aqui - as opções americanas são negociadas a qualquer momento. Se o estoque subir na próxima semana, seu 1200 pode valer 1500 e você pode vender. Se a opção não estiver no dinheiro, seu valor é o valor do tempo puro. Houve reivindicações feitas que a maioria das opções expira sem valor. Isso, é claro, é bobagem, você pode ver que sempre haverá opções com uma greve abaixo do preço do estoque no vencimento e essas opções estão no dinheiro. Claro, não sabemos em que essas opções foram negociadas. No outro lado deste comércio é o vendedor da opção. Se ele é dono da Apple, a venda é chamada de chamada coberta e ele basicamente está dizendo que está certo se o estoque sobe o suficiente para que o comprador obtenha suas ações por esse preço. Para ele, ele sabe que o inferno recebe 292 (o 280, mais a venda de opções de 12) para um estoque que é apenas 259 hoje. Se o estoque permanecer abaixo de 280, ele apenas embolsou 12, 4,6 do valor do estoque, em apenas 3 meses. É por isso que a escrita de chamadas pode ser uma estratégia decente para alguns investidores. Especialmente se o mercado cair, você pode pensar nisso como o investidor reduzindo seu custo por esse 12. Esta estratégia particular funciona melhor em um mercado plano para baixo. Claro que em um mercado em rápido crescimento, o vendedor perde ganhos potencialmente altos. (Eu chamo isso para sair aqui, só para dizer que um Put é a imagem do espelho, você tem o direito de vender um estoque a um preço determinado. É a diferença semelhante ao curto prazo de um estoque em vez de comprá-lo.) Se você tiver um seguimento Questão de perguntas - feliz em ajudar. EDIT - A Apple fechou em 21 de janeiro de 2011 em 326,72, a chamada 280 teria valido 46,72 vs o preço de compra de 12. Quase o retorno de 4X (um ganho de 289) em pouco mais de 4 meses para um movimento de ações de 26. Este é o Alavancagem que você pode ter com opções. Qualquer estoque poderia simplesmente trocar flat to down, e toda a opção premium, perdida. Respondeu 6 de setembro às 16:32 Ótima resposta de duffbeer. A única coisa a ser adicionada é que a própria opção se torna um bem negociável. Ela está indo preencher a resposta de duffbeer. Ei, garoto. Então você tem esse novo jogo de vídeo Manic Mazes que você pagou 50 no 1 de janeiro que deseja vender no prazo de dois meses, sim, Mr. Video Game Broker, mas eu quero bloquear um preço, então eu sei o quanto Salve um novo Tickle Me Elmo para minha irmãzinha. Ok, para 3, eu vou vender uma opção de colocação para que você possa vender o jogo para mim por 40 em dois meses. Kid diz Ok, envia 3 para o Mr Game Broker, que envia ao nosso filho um pedaço de papel dizendo: O titular deste pedaço de papel pode vender o jogo Manic Mazes ao Mr Game Broker para 40 em 1º de março. Um mês depois. A publicação da notícia é que o Manic Mazes está cheio de insetos e o preço nas lojas é muito descontado para 30. O Sr. Options Trader percebe que o nosso filho possui um contrato escrito pelo Sr. Game Broker, que efetivamente permite que nosso filho venda o jogo em 10 O preço do novo jogo, então talvez cerca de 15 em relação ao preço no mercado de segunda mão (que ele considera ser cerca de 25 em 1º de março). Ele chama nosso filho. Ei, garoto, você sabe que a opção Put que o Mr Game Broker vendeu para você há um mês atrás, quero vender para mim por 13 (Ele quer conseguir um par de dólares mais barato do que sua avaliação justa.) Hmmm. Isso seria um lucro líquido de 10 para mim naquela opção de compra, mas eu não conseguiria vender o jogo para 40 no próximo mês, o ID provavelmente só conseguiria algo como 25 para isso. Então eu gostaria de obter 10 agora, em vez de potencialmente obter 12 em um mês. Nota: O 12 é porque pode haver 15 de exercitar a opção de venda (vendendo para 40 jogos no valor de apenas 25 no mercado de segunda mão) menos o custo original de 3 para a opção Put. Kid gosta da ideia e responde: no dia seguinte, o garoto envia o contrato de opção Put ao Sr. Options Trader e recebe 13 em troca. Em resumo, nosso filho comprou a opção Put e depois a vendeu com lucro, e tudo isso ocorreu antes que a opção atinja seu prazo de validade. Um Xbox atualmente vende 200, mas você não tem dinheiro agora para comprá-lo. Você acha que o preço do xbox vai até 250 no próximo mês. Seu amigo trabalha na BestBuy e diz que ele tem uma chuva que permite que você compre o Xbox por 200, mas o cheque de chuva expira no próximo mês. Ele oferece para vender o cheque de chuva para 5. Quando você compra seu cheque de chuva para 5, você está bloqueando o direito de comprar o Xbox por 200. É como uma opção porque ele trava no preço de compra, ele tem uma data de validade, ele Bloqueia um preço de compra, e não é obrigatório que você o canse. Essa é uma explicação para uma opção de chamada em termos de crianças. Para obter respostas mais fáceis para a pergunta, o que é uma opção de chamada, clique agora. Uma resposta pode ser respondida de forma semelhante. Suponha que você tenha comprado o Xbox por 250 e, em seguida, o preço cai de volta para 200. Se você mantiver seu recibo, você tem o direito de retornar (vender o Xbox de volta) por 250, embora o preço atual seja de apenas 200. Bestbuy tem 30 dias Política de devolução para que o seu recibo seja como uma opção de colocação na medida em que você possa vender o Xbox de volta por um preço superior ao preço de mercado atual. Esse é um exemplo simples de uma opção de venda em termos de crianças. Para obter respostas mais fáceis para a pergunta, clique aqui. Respondeu 15 de março às 18h44 Bem-vindo, Mark. É costume aqui no Stack Exchange divulgar na sua publicação quando você está afiliado a um site ao qual está vinculado. Obrigado. Ndash Chris W. Rea 15 de março às 18:59 Opções de apostas para crianças: você tem uma grande caixa de barras de chocolate. Você salvou o seu subsídio para obter muitos deles, então você poderia ter um sempre que quiser. Mas, você acabou de ver um comercial na TV para um novo brinquedo saindo em um mês. Seu subsídio por si só não vai comprá-lo, e você quer esse brinquedo mais do que você quer o doce. Então, você decide que você vai vender os doces aos seus amigos na escola para comprar o brinquedo. Agora, você pode escolher. Você pode vender os doces agora e colocar o dinheiro no seu cofrinho para comprar o brinquedo mais tarde. Ou, você pode salvar os doces e vendê-lo em um mês quando você realmente precisa do dinheiro para comprar o brinquedo. Você sabe que se você vender todos os doces que você tem hoje, você pode obter 50 centavos de bar. Isso não é suficiente para comprar o brinquedo, mas o seu subsídio irá cobrir o resto. O que você não sabe é o quanto você pode vender os doces por um mês. Você pode obter 75 centavos de bar. Se você fizesse, você poderia pagar o brinquedo com apenas o dinheiro do doce e até ter algum sobrando. Mas, você só pode vendê-los por 25 centavos cada, e você não terá o suficiente para comprar o brinquedo, mesmo com o seu subsídio. Você gostaria de esperar e ver se você poderia obter 75 centavos cada, mas você não quer arriscar obter apenas 25 centavos cada. Então, você vai para o seu pai. Ele e seus colegas de trabalho gostam também desses bares de doces, então esteja disposto a comprá-los todos e vendê-los aos seus amigos do jeito que você planeja fazer com o seu. Você pede a opção de vender-lhe todas as barras de doces por 50 centavos por mês em um mês. Se você descobrir que você pode obter mais por eles na escola, você quer fazer esse negócio, mas se você não pode vendê-los por 50 centavos na escola, você vendê-los para seu pai. Agora, seu pai sabe que ele poderia ter o mesmo problema de vender o doce a 50 centavos ou mais do que você tem medo. Então, ele oferece um compromisso. Se você paga 5 agora, o inferno concorda com o acordo. Você imagina que, mesmo sem esse 5, entre o seu subsídio e o dinheiro dos doces, você ainda pode comprar o brinquedo. Então, você toma o acordo. Em um mês, você pode oferecer o doce na escola. Se ninguém pague 50 centavos, você pode vender o doce ao seu pai quando chegar em casa, mas se as crianças na escola pagarão 50 centavos ou mais, você pode vender tudo na escola. De qualquer forma, você tem dinheiro suficiente para comprar o brinquedo, e você também pode escolher qual preço aceitar, mas você teve que pagar seu pai 5, e você não consegue isso de volta, então, se é que você pode vender o doce em Escola por 50 centavos, o mesmo que hoje, então porque você pagou o 5, você não acaba com tanto quanto se você simplesmente esperasse. No mercado financeiro, esse tipo de opção é uma opção de venda. Alguém que possui algo que é negociado no mercado, como um estoque, pode providenciar para vender esse estoque para outra pessoa a um preço acordado, e o vendedor também pode pagar algum dinheiro para o comprador na frente para a opção de não vender em Esse preço. Agora, se o mercado de ações subir, o vendedor deixa o contrato expirar e vende suas ações no mercado aberto. Se derrubar, ele pode exercer a opção e vender ao preço acordado para o comprador. Se, no entanto, o estoque permanece sobre o mesmo, quer ele queira vender ou não, o dinheiro que o vendedor pagou pela opção significa que ele acaba com menos do que ele teria se ele não tivesse comprado a opção. Opções de chamada para crianças: digamos que você vê outro anúncio na TV para outro brinquedo que você gosta, que acabou de ser lançado. Você verifica o preço de varejo sugerido no site da empresa, e você vê que, se você economizar seu subsídio no próximo mês, você pode comprá-lo. Mas, na escola no dia seguinte, everybodys falando sobre este brinquedo, dizendo como eles querem um. Alguns já têm dinheiro suficiente, outros estão economizando e poderão obtê-lo antes que você puder. Você tem medo de que, porque todos os outros querem um, ele irá aumentar o preço para eles na loja local, para que seu período de meses não compre mais o brinquedo. Então, você vai ao seu pai novamente. Você quer usar o seu dinheiro de permissão no próximo mês para comprar o novo brinquedo. Você está disposto a esperar até que você realmente tenha o dinheiro salvo antes de pegar o brinquedo, mas você precisa desse brinquedo em um mês. Então, você quer que seu pai compre um para você e segure-o até que você possa economizar para comprá-lo. Mas, você ainda quer as duas maneiras, se o preço cair em um mês porque os brinquedos não são tão novos e as pessoas não querem isso, você não quer gastar seu período inteiro de meses comprando o do seu pai, você só quer ir para A loja e compre uma ao preço mais baixo. Você pagará 5 pelo problema, agora mesmo, se você compra o brinquedo que ele pegou ou não. Seu pai não quer ter um brinquedo que ele não está usando sentado por um mês, especialmente se você não acabou comprando isso dele, então ele oferece um acordo diferente. Em um mês, se você ainda quiser, inferno passe na loja A caminho de casa e pegar o brinquedo. Você irá então reembolsá-lo do subsídio que você economizou se acabar custando menos de um mês de subsídio, então seja, mas se custar mais do que isso, você não terá que pagar mais. Isso só lhe custará 3, porque é mais fácil para ele. Mas, porque ele não está comprando agora, há uma pequena chance de que o item esteja fora de estoque quando ele vai comprá-lo, e você terá que esperar até sua volta no estoque. Você concorda, com a condição de que, se você tiver que aguardar mais do que um mês para o seu brinquedo, porque ele não conseguiu comprar um para você, ele paga você de volta ao seu 3 e bate outro 5 do custo para comprar o brinquedo dele. O acordo básico para comprar algo a um preço acordado, com a opção de não fazê-lo, é conhecido como uma opção de compra. Alguém que deseja comprar alguns estoques, títulos ou mercadorias em uma data futura pode arranjar um acordo com alguém que tenha o que eles querem comprá-los a um preço específico. O comprador pode então pagar o vendedor pela opção de não comprar. A contra-oferta que o papai fez, onde ele vai comprar o brinquedo da loja a qualquer preço, ele pode encontrá-lo, e depois vendê-lo para o preço acordado, é conhecido como um chamado nu em finanças. Simplesmente significa que o vendedor, que neste caso oferece a opção ao comprador, na verdade não tem o que está concordando em vender na data futura, e teria que comprá-lo no mercado aberto, a fim de virar e vender isto. Isso normalmente é feito quando o vendedor está confiante de que o preço irá cair, ou não aumentará muito, entre agora e a data do contrato. Nesses casos, o comprador não exercerá a opção e apenas comprará o que quer no mercado aberto, ou exercerá a opção, mas a diferença entre o que o vendedor está pagando para comprar a mercadoria no mercado e o que está recebendo Vendê-lo no contrato é dentro do preço que ele recebeu para a própria opção. Se, no entanto, o preço de um item se disparar, o vendedor agora tem que tomar uma perda significativa e real de dinheiro comprando algo e depois vendendo por muito menos do que pagou. Se o item flat-out não estiver disponível, o comprador geralmente tem direito a penalidades pela falha dos vendedores para entregar. Se isso for entendido por ambas as partes, pode ser pensado como uma forma de seguro. Respondeu 24 de janeiro às 21:53 Além de todas essas ótimas respostas, confira a entrada da Wikipedia nas opções. A coisa mais importante a notar a partir de sua definição é que uma opção é um derivado (e nada sobre qualquer derivada é simples). Por ser um derivado, os aumentos ou diminuições no preço do estoque subjacente não resultarão automaticamente na mesma quantidade de alteração no valor da opção. Respondeu 5 de junho 12 às 13:36 Então, criança, seu objetivo é ganhar dinheiro Isso geralmente é alcançado vendendo bens (digamos, limonada) a um preço que exceda seu custo (digamos, açúcar, água e, bem, limões). As opções, em primeiro lugar, são muito iguais na medida em que você pode comprar o direito de se envolver em um comércio futuro específico. Você ganha dinheiro nessa situação se os eventuais retornos da negociação agendada cobrem o custo de compra da opção. Caso contrário, você pode simplesmente excluir o comércio - você comprou o direito de trocar, afinal, nenhum tipo de obrigação. Faz sentido Bom. Porque o que se segue é o que torna as opções um pouco diferentes. Ou seja, se você vende o mesmo direito de se engajar em um comércio específico, a situação está aparentemente invertida: você bloqueia seu retorno no início, mas os custos não são plenamente realizados até que o comércio seja consumado ou recusado pelo proprietário da opção . E tenha em mente que é sempre o proprietário da opção que está no lugar dos motoristas, eles podem vender a opção, aguentá-la e não fazer nada, ou usá-la para se envolver no comércio antecipado. E isso é realmente tudo lá. Respondeu em 23 de janeiro de 13 às 21:30 Sua resposta 2017 Troca de pilha, Opções do IncStock para manequins O livro Opções de estoque para manequins irá ajudá-lo a entender as opções de colocação e chamada. Embora não seja ruim, honestamente, você não precisa disso. Tudo o que você precisa está aqui neste tutorial gratuito. Leia as primeiras páginas e você deve ter uma boa compreensão de como as opções de estoque funcionam. É tão fácil, mesmo que os manequins podem fazê-lo. Como iniciante, aqui estão alguns conceitos básicos de opções de colocação e chamada: uma opção controla cem ações. No entanto, as opções são normalmente cotadas em uma base por ação, então, quando você vê um preço de opção para 1,80, isso significa que é seu contrato de 180 por opção (porque cada contrato controla 100 ações). Se você tivesse 100 ações, você poderia vender uma opção de compra contra ela e receber 180. Se você tivesse 500 ações, você poderia vender cinco opções de compra contra elas (não 500 opções de compra) e receber 5 x 180, ou 900 . Da mesma forma, se você possui menos de 100 ações, não pode criar uma posição de chamada coberta. Opções (ambos tipos, chamadas e colocações) têm três atributos principais para identificá-los: o estoque subjacente a data de validade o preço de ataque (ou exercício) As opções mensais não expiram no último dia do mês. Em vez disso, expiram no sábado após a terceira sexta-feira do mês de vencimento. Sem motivo. O Chicago Board Options Exchange (CBOE) apenas projetou isso dessa forma. O comércio de opções do último dia é o dia antes de expirar (ou seja, eles param de negociar na 3ª sexta-feira do mês). Por sinal, o livro Stock Options For Dummies não é ruim se quiser algo para ler quando você está offline. Os preços de greve estão disponíveis em 5 incrementos, ou para alguns estoques de preços mais baixos, estão disponíveis em incrementos de 2,50, ou em 10 incrementos para estoques de alto preço. As ações geralmente negociadas com menos de 100 geralmente têm greves em 1 incremento. (Você não precisa se lembrar disso, mostre-lhe todas as escolhas disponíveis em nossas tabelas que é apenas o tipo de empresa de alto nível que somos.) Existem mais de centenas de milhares de opções de chamadas disponíveis com diferentes combinações de ações, preço de exercício, E mês de vencimento, mas para algumas ações, alguns meses e alguns preços de exercício, não há opções disponíveis. O CBOE decide quais opções estão disponíveis. Outra maneira de ter opções de stock para dummies explicado (quando você é feito com este tutorial) é ler nosso blog de chamadas cobertas.