Opções Trading Small Account

Opções de negociação com uma pequena conta Por: Seth Freudberg Ao invés de ser um negativo, de fato, novos comerciantes não devem apostar com mais de alguns milhares de dólares, pois aprendem as cordas. Recebi uma pergunta via e-mail recentemente que é muito comum entre os novos operadores de opções: ldquoEu ouvi dizer que as estratégias neutras do delta são a melhor abordagem para as opções de negociação, mas tenho menos de 6.000 na minha conta de negociação e os requisitos de minha margem de corretores Tornam impossível para mim trocar condores de ferro, borboletas. E outras estratégias de renda. Então eu sinto que minha única alternativa é comprar opções usando minha opinião direcional sobre um estoque para um comércio de swing de três a cinco dias. Estou corrigido Esta é uma pergunta muito boa, e um ponto importante para entender para qualquer comerciante de opções. Em primeiro lugar, não há nenhuma maneira mais fácil de trocar opções. Cada método tem implicações positivas e negativas. Um dos segredos para negociação de opções é encontrar a estratégia de opções que melhor se adequa à situação e, em seguida, usar essa estratégia com habilidade. Isso vem da experiência e muito trabalho duro. Em segundo lugar, acho que você pode negociar estratégias neutras dota com entre 5.000 e 6.000 em sua conta de negociação. Na verdade, eu não recomendaria sua negociação mais do que isso em seu primeiro ano de negociação de estratégias neutras do delta, pois estão cheias de nuances que você pode aprender apenas com a experiência. Na minha empresa, nossos estagiários normalmente começam com uma conta comercial de 5.000 em que comercializam, mensalmente, quatro ou cinco estratégias de renda separadas, incluindo, na maioria dos casos, condores de ferro e borboletas. Como fazemos isso, não é tão complicado. Em primeiro lugar, os spreads de calendário e os spreads de borboleta não consomem muito capital em comparação com os condores de ferro e outros tipos de trades quotstranglequot, como diagonais duplas. Nossos estagiários geralmente reservam entre 500 ou 1.000 para esses tipos de negócios. Portanto, não há motivo para que você não consiga praticar a negociação dessas estratégias imediatamente. Quanto aos condores de ferro e às diagonais duplas, eles certamente são mais intensivos em capital, mas esse problema pode ser resolvido selecionando um veículo de baixo custo para o comércio. Por exemplo, acabei de modelar um condador de ferro Spyder Trust (SPY) de separação de três pontos, de 3 pontos, que você poderia teoricamente negociar em conexão com o próximo vencimento de outubro, por 1.050 de margem versus o comércio equivalente no SampP 500 Large Cap Index (SPX) (um condutor de ferro de separação de 3 pontos e 50 pontos) por mais de 10.000 na margem. É certo que a proporção de comissões para lucros potenciais no condor SPY é maior, mas usar o SPY para praticar condutores de ferro comercial no SampP, quando você está pronto para negociar uma conta maior, é uma excelente idéia. Tudo isso não quer dizer que você não consegue comprar chamadas com sucesso e se destaca, dependendo da sua opinião direcional de uma determinada ação, ETF ou índice. No entanto, quando você faz isso, o tempo (e a volatilidade) são o seu inimigo. Por outro lado, com estratégias de neutralidade delta que o comerciante normalmente é uma opção curta, o time é sempre seu amigo. Com o passar do tempo, o obstáculo de preços para você obter lucro em uma longa chamada ou colocar fica mais alto. Se a volatilidade cair, as coisas pioram. Dito isto, trocados corretamente por longas chamadas e colocações podem oferecer ganhos espetaculares, mas perdas igualmente espectaculares. A maioria das pessoas que se debruçam em opções longas lutam e, finalmente, desistem. O comércio de opções neutras do Delta, por outro lado, ensina como obter o tempo de decaimento incorporado em opções para trabalhar para você, não contra você, mês e mês, sem a necessidade de uma opinião direcional. Eu sugiro aprender mais sobre estratégias neutras do delta e continuar uma curva de aprendizado com esses negócios usando veículos com preços mais baixos. Publique um comentário Próximas conferências Contacte-nos Como trocar opções em uma conta pequena Como sempre procuro maneiras de melhorar a IWO, fiz uma pesquisa há algumas semanas perguntando aos visitantes do site o que eles gostariam de um serviço de troca de opções. Uma das perguntas feitas foi o portfólio de modelos de tamanho que você gostaria de ver e, em seguida, dividi as respostas em vários níveis. Os resultados que achei foram que cerca de metade dos meus visitantes queria ver uma pequena conta modelada - uma surpresa para mim. Então eu senti que isso pode ajudá-lo se eu expliquei como eu melhor sentir uma pequena conta deve ser trocada. Além dos riscos habituais do mercado, há duas outras coisas em que você precisa se preocupar quando trocar opções em uma pequena conta: a preservação implacável do capital e a estrutura da comissão. O último pode ser ajudado através de uma corretora dedicada de opções que possui boas taxas (SWIM IBKR OXPS), além de não overtrading. Eu não posso enfatizar o suficiente que overtrading uma pequena conta pode comê-lo através de comissões, bem como ficar parado 40 do tempo. Ao ser subcapitalizado, você está em uma desvantagem significativa, e você precisa estar bem ciente disso. Então, meu conselho sobre a estratégia mais adequada para contas menores. Apenas jogue o índice mais líquido e as opções do setor. Use suporte extremo e linhas de resistência para entrar em posições para aumentar suas chances gerais de sucesso. Ao colocar um comércio direcional, use as opções de dinheiro (OTM) e venda uma vertical. Isso o levará ao lado positivo da theta e aumentará suas chances também. O risco de recompensa é reduzido, mas sua probabilidade aumenta. Sempre siga seus gregos de carteiras, ponderados contra a SPY para se certificar de que você não está diretamente exposto direcionalmente. Se um comércio vai muito bem, venda o lado oposto do comércio para estabelecer um condor de ferro. Após esta expiração das opções, vou abrir duas novas carteiras para os meus assinantes. Um 7500 e um 40.000 - isso ajudará a mostrar como o dimensionamento da posição e o hedging do portfólio funcionam ao usar opções. Para a pequena conta, vou usar essa estratégia para ajudar meus subs ganhar uma vantagem no mercado e preservar seu capital. Steven Place é o fundador e comerciante principal em investingwithoptionsTrading com uma pequena conta atualizada em 25 de julho de 2016 Todo comerciante quer trocar uma conta de negociação bem financiada (ou seja, uma conta de 1.000.000), mas muito poucos de nós realmente conseguem fazer isso. A maioria dos comerciantes está presa com a negociação de contas relativamente pequenas (isto é, apenas cobrindo a margem necessária). A negociação de uma pequena conta exige um gerenciamento de risco muito rígido (ou seja, gerenciamento de dinheiro) porque não há tampão contra erros ou perdas inesperadas. Por exemplo, se uma conta de negociação cobre apenas a margem requerida em 500, e leva uma perda de 600, a conta ficará inalterada até que o dinheiro adicional seja depositado. Negociação de uma conta pequena A negociação de uma conta pequena (ou sob capitalização) é muito mais difícil do que negociar uma grande conta. Grandes contas são armazenadas em buffer contra erros, raios de perda inesperados e, às vezes, até comerciantes ruins, mas pequenas contas não possuem esse buffer. Grandes contas podem ser usadas para negociar qualquer mercado disponível, mas pequenas contas só podem ser usadas para trocar mercados com baixas exigências de margem e pequenos valores de marca. As grandes contas também permitem uma negociação mais flexível (por exemplo, contratos múltiplos), enquanto as pequenas contas são muito limitadas nas estratégias de gerenciamento comercial que elas podem usar. Além disso, a negociação de uma pequena conta tem problemas psicológicos que tornam ainda mais difícil o comércio da conta. Por exemplo, quando um comerciante sabe que eles só podem pagar um único comércio perdedor antes que seu acesso não seja negociável (porque ele saberá mais cobrir sua margem requerida), a pressão para fazer um comércio lucrativo é enorme. Se o comerciante lidar com a pressão bem, isso pode não ser um problema. No entanto, mesmo os melhores comerciantes perderam negociações, e não há nada que possa ser feito para evitar a perda de negociações, por isso não é algo que o comerciante tenha controle, o que aumenta o estresse psicológico. Conselhos para pequenas contas Com todas as desvantagens, parece que não é possível negociar uma pequena conta de forma lucrativa. Este não é o caso, e as pequenas contas são negociadas de forma lucrativa por muitos comerciantes (incluindo comerciantes profissionais). O seguinte conselho é fornecido sob a perspectiva de contas em maiúsculas, mas o conselho realmente se aplica a todas as contas de negociação (mesmo as 1.000.000 de contas). Comércio usando a alavancagem - O comércio usando alavancagem permite que os comerciantes de pequenas empresas troquem mercados que não podem trocar usando dinheiro. Por exemplo, a negociação de ações individuais exige diretamente aproximadamente 25 a 30 do valor do trade39 em dinheiro (assumindo um requisito de margem típico). No entanto, a negociação do mesmo estoque subjacente usando os mercados de opções ou warrants (ambos os mercados altamente alavancados), requer apenas aproximadamente 15 do valor do comércio em dinheiro. Observe que a alavancagem não deve ser usada para aumentar o tamanho do trade39 (ou seja, o número de ações), mas deve ser usado apenas para reduzir os requisitos de margem do trade39s. Comércio Conservador - Os comerciantes com contas bem financiadas têm o luxo de fazer negócios com alto risco (por exemplo, grandes perdas de parada em relação aos seus alvos). O comerciante com pequenas contas deve ser mais cauteloso e garantir seu risco de recompensa. E seu índice de ganhos para perdas estão sendo calculados e usados ​​corretamente. Aderir à Regra de Risco de Um Por cento - A negociação de acordo com a regra de risco de um por cento fornece uma pequena conta com o mesmo buffer (contra erros, perdas inesperadas, etc.) como uma grande conta. Muitos comerciantes profissionais cumprem a regra de risco de um por cento, independentemente do tamanho de suas contas de negociação, porque é uma técnica de gerenciamento de risco muito eficaz. Alguns comerciantes afirmaram que, de acordo com as contas de negociação com capitalização, não podem ser negociadas com sucesso. Isso não é verdade. Pequenas contas de negociação podem ser mais difíceis de negociar com sucesso, mas se elas são negociadas corretamente, não há razão para que pequenas contas de negociação não possam ser lucrativas. Ao controlar o estresse que muitas vezes é associado à falta de capitalização, com foco no gerenciamento de risco e aplicação correta de suas técnicas de gerenciamento de risco (especialmente a regra de risco de um por cento), os comerciantes de pequenas contas podem ganhar a vida com suas negociações e podem ser capazes de Torne sua pequena conta em uma grande conta.